AS eller ENK er det vanligste valget for norske gründere. Forskjellen handler i praksis om tre ting: personlig ansvar for gjeld, kapitalkrav ved oppstart, og hvordan overskuddet skattlegges.
Begge selskapsformene er fullt lovlige og brukes av hundretusener av norske virksomheter. Ingen av dem er riktig eller feil i seg selv – valget avhenger av risikoen i bransjen din, hvor mye kapital du har tilgjengelig, og hvor stort selskapet skal bli.
Ansvar for gjeld – den viktigste forskjellen
I et enkeltpersonforetak er du personlig ansvarlig for all gjeld virksomheten pådrar seg. Går foretaket konkurs, kan kreditorene i prinsippet forfølge deg videre etter at boet er avsluttet – dette kalles gjerne personlig konkurs. I et aksjeselskap er ansvaret begrenset til aksjekapitalen; går selskapet konkurs, taper du i utgangspunktet bare det du har skutt inn, ikke private verdier.
Det finnes unntak: har du gått god for lån personlig (kausjon), eller har du som styremedlem eller daglig leder opptrådt uaktsomt, kan du likevel bli personlig ansvarlig i et AS. Se personlig ansvar i styret for detaljer.
Kapitalkrav og kostnader ved oppstart
ENK krever ingen startkapital og er gratis å registrere i Enhetsregisteret. AS krever minst 30 000 kr i aksjekapital, i tillegg til et registreringsgebyr til Foretaksregisteret. Aksjekapitalen forsvinner imidlertid ikke – den blir selskapets driftskapital og kan brukes til varelager, utstyr eller markedsføring fra dag én. Se hva aksjekapitalen faktisk innebærer og bruk gjerne kalkulatoren for hva det koster å starte AS.
Tips: Har du ikke 30 000 kr tilgjengelig kontant? Aksjeinnskuddet kan i noen tilfeller gjøres med eiendeler (tingsinnskudd) i stedet for kontanter – snakk med regnskapsfører om dette er aktuelt for deg.
Skatt: personinntekt vs. selskapsskatt
Overskudd i et ENK skattes løpende som personinntekt uansett om pengene tas ut av virksomheten eller ikke – det vil si alminnelig inntekt (22 %) pluss trygdeavgift på 10,8 % av næringsinntekt, i tillegg til eventuell trinnskatt. Et AS betaler i stedet 22 % selskapsskatt på overskuddet, og eieren skattes først når overskuddet tas ut som lønn eller utbytte. Utbytte til personlig aksjonær oppjusteres med faktor 1,72 og skattlegges med 22 %, som gir en effektiv skatt på om lag 37,84 % av utbyttet – kombinert med selskapsskatten gir det en samlet marginalskatt på rundt 51,5 % dersom hele overskuddet tas ut som utbytte.
Fordelen med AS er at du kan la overskudd bli stående i selskapet uten å skatte av det som personinntekt med en gang – noe som gir mer fleksibilitet til å bygge opp kapital eller reinvestere. Se skatt og MVA for nye bedrifter for mer om dette.
Sosiale rettigheter og trygghet
Som eier av et ENK kan du ikke være ansatt i eget foretak – du tar ut overskudd, ikke lønn. Det gir ingen minstefradrag, og dårligere sosiale rettigheter enn en vanlig arbeidstaker: sykepenger fra 17. dag (og bare 80 % med mindre du forsikrer deg opp gjennom NAV), ingen rett til dagpenger fra næringsinntekt, og ingen automatisk yrkesskadedekning. I et AS kan du derimot ansette deg selv som daglig leder og få lønn på vanlig måte, med tilhørende rettigheter.
Administrasjon og formalitet
ENK har enkle formkrav: du fører regnskap (bokføringsplikt gjelder alle), men slipper som regel å sende inn årsregnskap til Regnskapsregisteret. AS må ha styre, holde generalforsamling og sende inn årsregnskap – noe som gir mer innsyn utad, men også mer administrasjon. Se regnskapsplikt og bokføringsplikt for de konkrete kravene.
Forskuddsskatt: ulik timing på betalingene
Som ENK betaler du forskuddsskatt selv, fordelt på fire terminer gjennom året: 15. mars, 15. juni, 15. september og 15. desember. Beløpet baseres på det overskuddet du selv anslår og melder til Skatteetaten, og du må selv be om forskuddsskatt det første året – gjerne ved å bruke skattekalkulatoren eller endre skattekortet på skatteetaten.no. Bruk gjerne forskuddsskatt-kalkulatoren for å anslå beløpet. Se også forskuddsskatt for ENK.
Et AS betaler forskuddsskatt i to terminer, 15. februar og 15. april, men først året etter inntektsåret. Det betyr at AS-et får noe lengre tid på seg til å bygge opp likviditet før skatten forfaller, sammenlignet med en ENK-eier som betaler underveis i samme inntektsår.
Seriøsitet og tillit hos kunder og leverandører
Et AS oppfattes ofte som mer seriøst enn et ENK av leverandører, banker og enkelte kunder, delvis fordi selskapet har vist vilje til å skyte inn kapital og fordi regnskapet er offentlig tilgjengelig. Dette er ikke alltid rasjonelt – en kreditor taper i utgangspunktet mer på en AS-konkurs enn på en personlig konkurs, siden det sjelden er noe å hente hos en ENK-eier i etterkant uansett – men det er likevel en realitet mange gründere møter i praksis, særlig ved søknad om leverandørkreditt eller ved anbud mot større kunder.
Hva med å ha ansatte?
Begge selskapsformene kan ha ansatte. Forskjellen er at du som eier av et ENK selv ikke kan være ansatt og motta lønn fra eget foretak – du tar ut overskudd. I et AS kan du ansette deg selv som daglig leder på vanlig lønn, med de rettighetene og pliktene (som arbeidsgiveravgift) det innebærer. Skal du vokse med flere ansatte og bygge en organisasjon over tid, er AS ofte den mer naturlige strukturen å vokse i, blant annet fordi ansvarsbegrensningen demper den personlige risikoen etter hvert som virksomheten og forpliktelsene blir større.
Regneeksempel: samme overskudd, ulik skatt
Tenk deg et overskudd på 500 000 kr før skatt. I et ENK skattes hele beløpet løpende som personinntekt – 22 % skatt på alminnelig inntekt i tillegg til 10,8 % trygdeavgift og eventuell trinnskatt, uansett om pengene tas ut eller blir stående. I et AS betaler selskapet først 22 % selskapsskatt av overskuddet. Velger eieren å ta ut resten som utbytte samme år, kommer utbytteskatten i tillegg og gir en samlet marginalskatt på rundt 51,5 %. Velger eieren i stedet å la overskuddet bli stående i selskapet for å reinvestere, er det bare selskapsskatten på 22 % som er betalt så langt – en fleksibilitet ENK ikke gir.
Hva bør du velge?
Skal du drive alene, med lav risiko for erstatningskrav og begrenset kapitalbehov, er ENK ofte det enkleste startpunktet. Skal du ha ansatte, ta opp lån, inngå større kontrakter eller drive i en bransje med reell risiko, taler mye for AS fra start. Mange starter som ENK og omdanner til AS senere – ofte skattefritt – når virksomheten har vokst forbi det som er komfortabelt med personlig ansvar. Se også vår mer generelle gjennomgang av hvilken selskapsform du bør velge.
Ofte stilte spørsmål
Kan jeg starte som ENK og bytte til AS senere?
Ja, og det er svært vanlig. Se omdanning fra ENK til AS for hele prosessen.
Er AS alltid dyrere å drive enn ENK?
Løpende drift koster noe mer i AS på grunn av krav til årsregnskap og eventuelt revisor, men forskjellen er ofte mindre enn folk tror, spesielt for små selskaper uten revisorplikt.
Mister jeg noe av aksjekapitalen når jeg registrerer AS-et?
Nei, aksjekapitalen blir selskapets penger og kan brukes i driften – den er ikke et gebyr som forsvinner.
Hva skjer med ansvaret mitt hvis jeg har gitt personlig kausjon for et AS-lån?
Da er du personlig ansvarlig for akkurat det lånet, uavhengig av selskapsformen for øvrig.
Bør jeg få hjelp til å velge?
Ja, dette er generell informasjon. Snakk med regnskapsfører, revisor eller advokat om din konkrete situasjon før du bestemmer deg.